OutExArbitr - Um programa de arbitragem entre bolsas em busca de uma situação comercial lucrativa

Hoje, ter contas de criptomoeda em várias bolsas ao mesmo tempo é a norma, mesmo para o trader mais pequeno. Isto torna claro que os preços do mesmo instrumento de negociação em bolsas diferentes são sempre ligeiramente diferentes entre si. Pode tentar ganhar dinheiro com isso. O programa OutExArbitr procura estes desvios de preços e mostra-os de forma ordenada.

Antes de iniciar o programa, precisa de selecionar as bolsas com as quais pretende trabalhar. Isto pode ser feito na secção "Configurações". O botão de definições está localizado no canto superior esquerdo do programa. Das dezenas de exchanges oferecidas, pode escolher até vinte exchanges para trabalhar. Veremos as restantes opções de definições um pouco mais tarde. Isso será suficiente para começar. Após selecionar as trocas, pode iniciar o programa premindo o botão “Iniciar”. Cada bolsa será digitalizada uma a uma para identificar os pares negociados e os seus preços mais recentes. Tudo isto é puramente uma busca preliminar de situações de arbitragem. No canto superior direito do programa encontra-se uma pequena tabela com uma lista de bolsas selecionadas e breves estatísticas sobre as mesmas. Abaixo desta tabela está outra tabela com uma lista de pares de criptomoedas negociados em bolsa e os seus preços. No canto superior esquerdo do programa encontra-se uma grande tabela com os resultados da comparação de todos os pares em diferentes bolsas. A lista está ordenada por lucro teórico. Todos os registos da tabela podem ser filtrados. O filtro é chamado através do menu de contexto utilizando o botão direito do rato. Pode também selecionar qualquer par de criptomoedas no menu de contexto e ver os seus resultados em todas as exchanges em questão. Também pode voltar à tabela original através do menu de contexto.

Por fim, o mais interessante é porque foi criado este programa. Vamos ver se existe atualmente um lucro real na situação de negociação escolhida. Clicar duas vezes na linha selecionada na tabela ou premir o botão “ENTER” abrirá uma imagem com lucro comercial real. A imagem está localizada no centro do programa. A parte superior mostra os preços atuais e os volumes limite do instrumento negociado nas duas bolsas atualmente envolvidas. Aqui é necessário relembrar que o programa recebe os preços preliminares do instrumento negociado após clicar no botão “Iniciar”, e o programa recebe os preços e volumes finais no momento do duplo clique na tabela. Entre estes dois eventos, o preço original pode sofrer alterações ligeiras. Precisamos também de relembrar que a arbitragem entre bolsas não é a colocação de ordens com limite, mas sim a negociação simultânea no mercado em duas plataformas distintas. Na parte inferior da imagem encontra-se uma tabela com o resultado do rendimento real, em função do volume colocado em circulação. A primeira coluna desta tabela mostra o equivalente aproximado em dólares do volume posto em circulação. A segunda coluna da tabela mostra o volume exato da moeda base colocada em circulação. A terceira coluna da tabela mostra quanto da moeda cotada deve ser dada na primeira troca para receber a quantia necessária da moeda base. A quarta coluna mostra o preço da transação na primeira troca. A quinta coluna mostra o preço da transação na segunda bolsa. A sexta coluna mostra quanto da moeda cotada receberemos na segunda troca, vendendo aí todo o volume da moeda base. A sétima coluna mostra a diferença entre o volume da moeda cotada na primeira bolsa e na segunda bolsa, ou melhor, o lucro real. A oitava coluna mostra o lucro real expresso em percentagem. Aqui tudo é claramente visível - se há lucro real na situação de negociação escolhida ou não. Mas o lucro preliminar nunca nos mostrará o quadro real e, por isso, nunca devemos contar com o lucro preliminar. Porque é que o lucro real é sempre significativamente pior do que o lucro preliminar? Porque há sempre um grande spread nas moedas ilíquidas. Não caia nesta armadilha, verifique sempre a profundidade dos preços e limite os volumes dos pares que estão a ser negociados. Clicar duas vezes na imagem exporta todos os dados sobre encomendas com limite e lucro esperado.

Mais uma suposição deve ser tida em conta - o programa não tem em conta as comissões de câmbio. Esta suposição deve ser abordada da seguinte forma: se pegarmos nas comissões mais elevadas que existem nas bolsas de criptomoedas e duplicarmos este número, então este número ainda não excederá meio por cento. Isto significa que não deve considerar uma situação de arbitragem com um lucro inferior a um por cento. Os resultados dos cálculos preliminares com um lucro teórico inferior a um por cento não estão incluídos na tabela. Além disso, a tabela não inclui resultados com um lucro preliminar superior a 60 por cento porque esta não é provavelmente uma situação de negociação ou são moedas completamente diferentes com o mesmo nome (sim, existem tais casos). A experiência mostra que as situações de negociação com um lucro teórico superior a 20% não são, provavelmente, uma situação de negociação real. Ou a entrada (saída) da moeda está fechada, ou também pode ser que estejam a ser consideradas moedas diferentes com o mesmo nome. Se a entrada ou saída de uma moeda estiver fechada, pode arriscar e fazer uma transação na esperança de que seja aberta mais tarde. Tudo isto é adequado para uma situação em que não planeia transferir moedas negociadas de uma bolsa para outra e vice-versa. Haverá custos completamente diferentes e cada situação terá de ser verificada novamente individualmente. E isto sem ter em conta os riscos de alterações de preços durante as transações. Por conseguinte, é melhor negociar as moedas que estão disponíveis nas quantidades certas nas bolsas certas, transferindo-as de uma bolsa para outra e realizando transações nelas quase em simultâneo. Para estas situações, existe uma lista de moedas favoritas no menu “Definições”. A segunda tabela exibe situações de negociação que consistem apenas em moedas favoritas. Em contraste com esta ideia, também pode fazer uma lista de moedas que nunca devem ser consideradas. Pode criar uma lista de exceções no menu “Definições”. Há também situações em que algumas moedas se acumularam em grandes quantidades numa bolsa e seria bom distribuí-las entre outras bolsas. No menu “Definições” existe uma lista de “Moedas Prioritárias”, que podem ser editadas para cada exchange individualmente. Os resultados do cálculo preliminar para as moedas prioritárias são apresentados na terceira tabela. O conteúdo de todas as tabelas, bem como o conteúdo com dados sobre os lucros comerciais reais, podem ser exportados para textos através do botão direito do rato para utilização posterior.